Dans les années1930, Wang‘’le Roi des masques’’parcourt la région du Sichuan sur son bateau avec son singe. Il sait changer de masque en un éclair, l’art typique de l’opéra du Sichuan, Bian Lian. Le vieil homme est soucieux de transmettre son art à un héritier mâle. Encouragé par un autre artiste, Maître Liang, il se décide à acheter un petit-fils, Gouwa. Wang commence alors l’apprentissage de son élève, le conduisant aux représentations de Maître Liang. Mais tout bascule quand il apprend que Gouwa est une fille. Touché par le désespoir de Gouwa qui ne veut pas être vendue pour la huitième fois, Wang la garde et lui apprend à faire des acrobaties. Mais le destin s’acharne sur nos deux personnages. La fillette devra quitter Wang et retombera dans les griffes de son ancien vendeur. Wang, lui, sera accusé injustement de vol d’enfants. Pourtant, grâce à l’aide de Maître Liang et à l’amour et la volonté de Gouwa, le grand-père et la fillette se retrouveront. Mieux encore : le Roi des masques acceptera de transmettre son secret à Gouwa.